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动向指数(DMI)原理与运用是什么？
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作者:
瞭望角
时间:
2024-4-25 13:52
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动向指数(DMI)原理与运用是什么？
动向指数（Directional Movement Index，DMI）是一种广泛应用的技术分析工具，由美国技术分析大师威尔斯·威尔德（Wells Wilder）所创造。DMI指标主要用于判断股票价格的趋势，通过分析多空双方的力量变化，为投资者提供买卖决策的依据。XM官网(xmoffer.com)将从DMI指标的原理、计算方法、运用技巧等方面进行全面解析。
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一、DMI指标原理
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DMI指标的基本原理在于寻找股票价格涨跌过程中，股价创新高价或新低价的动能，研判多空双方的力量，进而寻求买卖双方的均衡点及股价在双方互动下波动的循环过程。股价的波动可以分为上涨、下跌和横盘三种状态，DMI指标将这三种状态用四条曲线表示出来，分别是正动向指标线（PDI）、负动向指标线（MDI）、平均动向指标线（ADX）和平均动向指标线（ADXR）。
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1. 正动向指标线（PDI）：表示股价上涨的力度，计算方法是基于每日股价上涨的股票数量和价格下跌的股票数量之差。如果股票价格上涨的数量比价格下跌的数量多，那么PDI线就会上升；反之，如果股票价格下跌的数量比上涨的数量多，那么MDI线就会上升。
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2. 负动向指标线（MDI）：表示股价下跌的力度，计算方法与PDI类似，是基于每日股价下跌的股票数量和价格上涨的股票数量之差。
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3. 平均动向指标线（ADX）：反映股价变动趋势的强度，计算方法是将PDI和MDI之间的绝对差值除以总和的百分比得到动向指数DX，然后再对DX进行一定周期的平滑计算，得到平均动向指标ADX。ADX值越高，说明股价的趋势越强。
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4. 平均动向指标线（ADXR）：表示ADX的周期平均值，用于判断趋势的持续性。
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二、DMI指标计算方法
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DMI指标的计算较为复杂，涉及多种数学计算。以下是DMI指标的计算步骤：
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1. 计算DI值：DI值表示股价相对于过去一段时间的变动速度，计算方法如下：
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DI = （收盘价 - 最低价）/（最高价 - 最低价）× 100
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2. 计算PDI和MDI：
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PDI = 初始值 + （DI - MDI）× 动向系数
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MDI = 初始值 - （DI - MDI）× 动向系数
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其中，动向系数 = 1 / （1 + 绝对值（DI - MDI））
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3. 计算ADX：
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DX = PDI - MDI
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ADX = DX / 价格范围 × 100
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其中，价格范围 = （最高价 - 最低价）/ 2
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4. 计算ADXR：
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ADXR = （ADXn + ADXn-1）/ 2
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其中，n为计算周期。
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三、DMI指标运用技巧
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1. ADX值判断趋势强度：ADX值高于20时，说明股价具有较强的趋势性；ADX值低于20时，说明股价趋势较弱。投资者在操作时，应重点关注ADX值的变动，以判断趋势的强度。
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2. PDI和MDI交叉：当PDI线从下方穿过MDI线时，通常视为买入信号；当MDI线从下方穿过PDI线时，通常视为卖出信号。
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3. ADXR线判断趋势持续性：当ADXR线向上突破水平线时，说明股价趋势具有较强的持续性；当ADXR线向下突破水平线时，说明股价趋势较弱，可能发生反转。
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4. 结合其他指标：DMI指标是一种中长期技术分析方法，投资者在使用DMI指标时，可结合其他指标（如MACD、KDJ等）进行分析，以提高判断的准确性。
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总之，动向指数（DMI）是一种实用性较强的技术分析工具，通过分析多空双方的力量变化，为投资者提供买卖决策的依据。掌握DMI指标的原理和运用技巧，有助于投资者在股市中获得更好的投资效果。然而，投资者在实际操作中，还需注意风险控制，并结合其他技术指标进行分析，以提高投资的成功率。
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